Comment protéger vos proches en cas de moins-value

L’assurance vie est un contrat d’épargne avant tout pour vous-même. Elle va vous permettre de vous constituer un capital dans un cadre fiscal particulièrement avantageux.
L’assurance vie vous laisse également le choix d’opter pour différents supports d’investissement : le fonds en euros, qui représente en quelque sorte le matelas de sécurité, et les unités de compte, pour lesquelles à l’inverse le capital n’est pas garanti. Toutefois, ces dernières, si elles présentent une prise de risque plus élevée, affichent en parallèle des perspectives de performance à moyen/long terme plus attractives.
Et comme on le sait, en matière d’épargne, la diversification a du bon. Donc selon votre profil d’investisseur, votre horizon de placement, vos objectifs et vos projets, il peut être pertinent de se laisser tenter par une répartition entre fonds en euros et unités de compte.
Mais peut-être vous demandez-vous ce qu’il se passerait si vous veniez à disparaître alors que l’évolution de votre contrat est à la baisse ? En cas de décès, vous aviez effectivement prévu la transmission de votre capital placé en assurance vie au profit des personnes désignées dans la clause bénéficiaire. Mais si votre contrat est en moins-value, cela veut dire qu’ils percevront moins que ce que vous escomptiez… Rassurez-vous, ce cas de figure peut être anticipé. En effet, certains contrats d’assurance vie prévoient ce que l’on appelle une garantie plancher. Celle-ci permet de protéger vos héritiers lorsque vous investissez en unités de compte. Ainsi, même si le jour de votre décès votre contrat est en perte, grâce à la garantie plancher vos bénéficiaires percevront au minimum le montant du capital que vous aviez versé sur votre contrat net de frais d’entrée (pour mémoire, les frais d’entrée sont nuls chez Assurancevie.com, sauf en cas d’investissement sur des trackers/ETF).

Prenons un exemple

Une personne souscrit un contrat d’assurance vie pour un montant de 50 000 € auprès d’Assurancevie.com avec 0 % de frais d’entrée. Le montant net investi est donc de 50 000 €. Cette somme est répartie à 50 % sur un fonds en euros et à 50 % sur des unités de compte. Quelques mois plus tard, le souscripteur décède subitement. Au même moment, les marchés financiers ont chuté et la part en unité de compte de son contrat a perdu de la valeur. Initialement de 25 000 €, cette part ne vaut plus que 20 000 €…
>Schématiquement, la valeur totale du contrat au moment du décès est d’environ 45 000 € (un peu plus en fait, puisque le fonds en euros a rapporté des intérêts entre temps). C’est donc la sommes que devraient recevoir les bénéficiaires désignés en cas de décès. Mais grâce à la garantie plancher, ceux-ci hériteront bien des 50 000 € initialement versés.

Une garantie incluse ou optionnelle

Certains contrats d’assurance vie prévoient automatiquement la garantie plancher. D’autres laissent le choix au souscripteur d’opter pour cette garantie complémentaire. Vous l’aurez bien compris, celle-ci n’a d’intérêt que si vous investissez sur des unités de compte, pour lesquelles il y a un risque de moins-value.

Voyons ce qu’il en est chez Assurancevie.com :

- Avec le contrat Évolution Vie, assuré par Aviva Vie, vous disposez automatiquement de cette garantie complémentaire en cas de décès. Elle n’engendre pas de coût supplémentaire puisqu’elle est incluse dans les frais de gestion du contrat, qui sont de 0,60 % par an. Elle intervient en cas de décès de l’assuré avant son 75e anniversaire. Si la contre-valeur exprimée en euros de la totalité de l’épargne constituée au jour de réception de l’acte de décès était inférieure au cumul des versements nets de frais sur versement, et réduit proportionnellement, le cas échéant, des rachats partiels effectués (plus-value exclue), l’assureur prendrait automatiquement à sa charge la différence, dans la limite de 300 000 €.

À noter : Lors de l’ouverture ou en cours de vie du contrat Évolution Vie, le choix vous est également laissé de souscrire une garantie cliquet décès. Ici, le capital garanti en cas de décès est égal à la différence, calculée à chaque fin de mois, entre la plus haute valeur de rachat atteinte par le contrat (tous supports confondus) depuis la souscription et le montant du capital présent lors du décès. Le montant versé au titre de l’activation de la garantie optionnelle cliquet décès est plafonné à 300 000 €. Le coût de cette option évolue en fonction de l’âge de l’assuré et se base sur le montant du capital garanti.
- De son côté, le contrat Puissance Avenir, assuré par Suravenir, offre la possibilité lors de la souscription du contrat d’opter pour une garantie plancher valable jusqu’au 75e anniversaire de l’assuré. Le capital versé au titre de cette garantie ne pourra pas dépasser 100 000 €. Son coût sera calculé selon l’âge de l’assuré et en fonction du « capital sous risque ». Cela signifie que tant que le contrat est en plus-value, aucuns frais supplémentaires ne sont prélevés. Si le contrat est en moins-value, une cotisation sera calculée sur le montant de cette perte tant que celle-ci durera. **À noter** : Au moment de la souscription d’un contrat Puissance Avenir, vous pouvez également opter pour une garantie complémentaire en cas de décès accidentel. Celle-ci permet de doubler le capital transmis dans la limite de 100 000 € en cas de décès par accident avant vos 75 ans. Son coût est de 0,14 % HT par an des fonds gérés.
- Pour ce qui est du contrat Puissance Sélection, assuré par Generali Vie, deux options sont offertes lors de la souscription : une garantie plancher classique ou une garantie plancher indexée. Cette dernière prévoit un capital plancher égal à la somme des versements réalisés indexée sur la base d’un taux annuel de 3,50 % diminuée éventuellement des rachats indexés de la même manière et des éventuelles avances. Dans le cadre de chacune de ces deux options, le capital couvert ne peut excéder 300 000 €. Leur coût est calculé sur le montant du capital sous risque et selon l’âge de l’assuré.

À savoir

La garantie plancher est présente uniquement dans le cadre de l’assurance vie. En effet, elle ne peut jouer que lors du dénouement du contrat par décès. Or, dans le cadre du contrat de capitalisation, le contrat ne se dénoue pas lors du décès, il intègre la masse successorale et est transmis tel quel aux héritiers. Quant aux contrats d’épargne retraite PERP et Madelin, ils ont pour terme la fin d’activité professionnelle.